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4. Capital

El capital representa la financiación procedente de las aportaciones realizadas por los propietarios de la empresa, tanto en el momento en que ésta se formó como en fechas posteriores, siendo éste el significado económico del capital.

No obstante, la cifra de capital también tiene gran relevancia desde una óptica jurídica, puesto que ésta garantiza a los acreedores que cobrarán las deudas que la empresa contrajo con ellos aun en condiciones desfavorables para la entidad, puesto que, en principio, la cuantía de capital se hallará materializada en activos.

A fin de que así sea, nuestra legislación mercantil trata de mantener la integridad del capital de las sociedades; sin embargo, si la empresa ha atravesado por ciertas situaciones que la han descapitalizado, intenta que la cifra de capital sea lo más acorde posible a la realidad, es decir, a los activos con los que efectivamente cuenta.

El PGC utiliza distintas cuentas, seg√ļn la forma jur√≠dica que ostenten las empresas, para designar el capital. √Čstas son:

  • La cuenta 100, ¬ęCapital social¬Ľ, expresa el capital suscrito en las sociedades que revistan forma mercantil, como por ejemplo: las sociedades an√≥nimas, sociedades de responsabilidad limitada, sociedades an√≥nimas laborales, etc.
  • La cuenta 101, ¬ęFondo social¬Ľ, representa el capital de las entidades sin forma mercantil como, por ejemplo, una caja de ahorros o cualquier otra que act√ļe sin √°nimo de lucro.
  • La cuenta 102, ¬ęCapital¬Ľ, refleja la aportaci√≥n del empresario individual.

4.1. Problem√°tica contable de las cuentas de capital

Para analizar la problemática contable de las cuentas de capital, como regla general se hará referencia a las sociedades anónimas, ya que éstas constituyen la organización más completa y son el prototipo de sociedades mercantiles, sin perjuicio de las referencias necesarias que se hagan a: las empresas individuales, las sociedades colectivas, de responsabilidad limitada, etc.

En las sociedades an√≥nimas, el capital social est√° dividido en una serie de partes al√≠cuotas que se denominan acciones como se vio en el cap√≠tulo 7, ¬ęInversiones Financieras (I)¬Ľ , si todas las acciones tuviesen el mismo nominal:

 

Capital social = N√ļmero de acciones x Valor nominal

 

En la tercera parte del Plan se se√Īala en relaci√≥n a la cuenta 100, ¬ęCapital social¬Ľ: ¬ęTrat√°ndose de sociedades an√≥nimas y comanditarias por acciones se registrar√°n en la forma que las mismas tengan por conveniente, mientras se encuentren en per√≠odo de suscripci√≥n y no se haya procedido a la inscripci√≥n en el Registro Mercantil¬Ľ.

Por lo tanto, en la constitución de este tipo de sociedades se pueden distinguir tres fases:

  • Emisi√≥n de las acciones.
  • Suscripci√≥n de las acciones.
  • Desembolso de las suscripciones.

Estas tres fases se contabilizar√°n en el libro Diario de la siguiente forma:

‚ÄĘ La emisi√≥n de las acciones:

 

Concepto Debe Haber
Acciones emitidas (-)    
Capital social (100)    

 

‚ÄĘ La suscripci√≥n de las acciones:

 

Concepto Debe Haber
Accionistas por desembolsos no exigidos (190)    
Acciones emitidas (-)    

 

‚ÄĘ Los desembolsos efectuados por los accionistas:

 

Concepto Debe Haber
Tesorería (57)    
Accionistas por desembolsos no exigidos (100)    

 

Los asientos anteriores se podr√≠an haber refundido en un √ļnico asiento, que tendr√≠a la siguiente estructura:

 

Concepto Debe Haber
Tesorería (57)    
Capital Social (100)    

 

Nuestra legislaci√≥n exige desembolsar como m√≠nimo la cuarta parte del valor nominal de cada acci√≥n en el momento de la suscripci√≥n (art. 12 TRLSA), por lo que es necesario la utilizaci√≥n de unas cuentas de activo para registrar el derecho que la empresa tiene sobre los accionistas por la parte no desembolsada. Por ello, se pasa a estudiar el subgrupo 19 del PGC, ¬ęSituaciones transitorias de financiaci√≥n¬Ľ.

4.2. Situaciones transitorias de financiación

El subgrupo 19, ¬ęSituaciones transitorias de financiaci√≥n¬Ľ, comprende una serie de cuentas que son de activo y que representan recursos que todav√≠a no han desembolsado los propietarios de la sociedad, pero que est√°n incluidos en la cifra de capital social.

 

EJEMPLO 1

El d√≠a 1 de octubre del a√Īo X1 se constituye la sociedad an√≥nima ¬ęCORTES DE TAJU√ĎA, SA¬Ľ, con un capital social de 100.000 u.m. dividido en acciones de 10 u.m. nominales. Los accionistas aportan en el momento de su constituci√≥n el 25 por 100 del nominal de cada acci√≥n. Posteriormente, los administradores exigen un dividendo pasivo del 75 por 100, que es atendido en su totalidad.

Se pide:

Registrar contablemente la emisi√≥n, suscripci√≥n y desembolso de las acciones de ¬ęCORTES DE TAJU√ĎA, SA¬Ľ.

Por la emisión:

 

Concepto Debe Haber
Acciones emitidas (-) (10.000 x 10) 100.000  
Capital Social (100)   100.000

 

Por la suscripción:

 

Concepto Debe Haber
Accionistas por desembolsos no exigidos (190) 100.000  
Acciones emitidas (-)   100.000

 

Por el desembolso del mínimo legal:

 

Concepto Debe Haber
Tesorería (57) (10.000 x 10 x 25%) 25.000  
Accionistas por demboldos no exigidos (190)   25.000

 

En este caso, la cuenta 190, ¬ęAccionistas por desembolsos no exigidos¬Ľ, tiene un saldo deudor de 75.000 (10.000 x 10 x 75%), y si se elaborase el balance de esta empresa figurar√≠a en el activo por ese importe.

Por la exigencia del dividendo pasivo:

 

Concepto Debe Haber
Accionistas por desembolsos exigidos (558) (10.000 x 10 x 75%) 75.000  
Accionistas por demboldos no exigidos (190)   75.000

 

Y cuando efect√ļen el desembolso del dividendo pasivo:

 

Concepto Debe Haber
Tesorería (57) 75.000  
Accionistas por desembolsos exigidos (558)   75.000

 

 

Tambi√©n es posible que la cuenta de ¬ęCapital social¬Ľ est√© financiada con aportaciones en especie. As√≠, nuestra legislaci√≥n mercantil prev√© la posibilidad de hacer entrega de aportaciones no dinerarias, exigiendo en este caso un informe de un experto independiente designado por el Registrador Mercantil de la valoraci√≥n de la aportaci√≥n no dineraria.

 

EJEMPLO 2

Se acuerda la constituci√≥n de la sociedad an√≥nima ¬ęALLUEVA, SA¬Ľ dedicada a actividades agr√≠colas con un capital escriturado de 100.000 u.m., dividido en acciones de 10 u.m. nominales. Los accionistas entregar√°n parcelas de terrenos, en el momento de la constituci√≥n, por el importe m√≠nimo exigido legalmente y por el resto acuerdan aportar maquinaria cuando lo soliciten los administradores.

Se pide:

Reflejar las anotaciones que procedan en la contabilidad de ¬ęALLUEVA, SA¬Ľ.

En este caso, la contabilizaci√≥n ser√° semejante a la del ejemplo anterior, la diferencia estriba en que los desembolsos pendientes de capital se plasmar√°n en la cuenta 193, ¬ęAccionistas por aportaciones no dinerarias pendientes¬Ľ.

Por la emisión de las acciones:

 

Concepto Debe Haber
Acciones emitidas (-) (10.000 x 10) 100.000  
Capital Social (100)   100.000

 

Por la suscripción de las acciones:

 

Concepto Debe Haber
Accionistas por aportaciones no dinerarias pendientes (193) 100.000  
Acciones emitidas (-)   100.000

 

Por la entrega de las parcelas por el desembolso del mínimo legal:

 

Concepto Debe Haber
Terrenos y bienes naturales (220) (10.000 x 10 x 25%) 25.000  
Accionistas por aportaciones no dinerarias pendientes (193)   25.000

 

Cuando se efect√ļe el resto de los desembolsos:

 

Concepto Debe Haber
Maquinaria (223) (10.000 x 10 x 75%) 75.000  
Accionistas por aportaciones no dinerarias pendientes (193)   75.000

 

 

En los ejemplos anteriores, el 75 por 100 del valor nominal pendiente de desembolso se ha exigido y desembolsado totalmente, pero puede hacerse a través de varios desembolsos parciales.

En el caso de sociedades de responsabilidad limitada, sin entrar en más consideraciones, se podría adoptar el siguiente esquema contable para su proceso de constitución:

Por la emisión de las participaciones sociales:

 

Concepto Debe Haber
Participaciones emitidas (-)    
Capital Social (100)    

 

Por la suscripción de las participaciones:

 

Concepto Debe Haber
Participaciones suscritas (-)    
Participaciones emitidas (-)    

 

Por los desembolsos de los socios:

 

Concepto Debe Haber
Tesorería (57)    
Cuentas de activo a Participaciones suscritas (‚Äď) ¬† ¬†

 

En las sociedades de responsabilidad limitada, nuestra normativa obliga a desembolsar las participaciones íntegramente.

4.3. Acciones Propias

Las acciones propias forman lo que, normalmente, se conoce como autocartera. Por ejemplo, se constituye una sociedad an√≥nima que cumple todos los requisitos exigidos legalmente, con un capital social formado por 10.000 acciones de 10 u.m. de valor nominal cada una, emitidas a la par (al 100%), que son suscritas y desembolsadas al 100 por 100 en el momento de la constituci√≥n de la compa√Ī√≠a. El asiento que se realizar√° ser√°:

 

Concepto Debe Haber
Bancos, c/c a la vista (572) 100.000  
Capital social (100)   100.000

 

Si posteriormente los administradores de la sociedad deciden adquirir 2.000 ac-ciones propias al precio de 10 u.m./acción, el asiento será el siguiente:

 

Concepto Debe Haber
Acciones propias en situaciones especiales (198) 20.000  
Bancos, c/c a la vista (572)   20.000

 

El balance que presentar√° en ese momento la sociedad ser√°:

 

Activo

Bancos, c/c a la vista

Acciones propias en situaciones especiales

80.000

20.000

Total
100.000

 

 

Pasivo
Capital social
100.000
Total
100.000

 

Se puede observar que, aunque el capital social sea de 100.000 u.m., su representaci√≥n real en el activo del balance asciende a 80.000 u.m. Es decir, que una autocartera elevada lleva a una situaci√≥n peligrosa a la sociedad, pues en definitiva representa fondos propios que han salido fuera de la sociedad. Nuestra legislaci√≥n no proh√≠be esta situaci√≥n, pero s√≠ que la regula y establece unos l√≠mites para la misma. As√≠, el art√≠culo 75 del TRLSA permite la adquisici√≥n de acciones propias si se re√ļnen los siguientes requisitos:

  • Autorizaci√≥n de la Junta General.
  • Que el valor nominal de las acciones adquiridas no exceda del 10 por 100 del capital social (5% si las acciones cotizan en Bolsa).
  • Que la adquisici√≥n permita a la sociedad dotar una reserva de car√°cter indisponible (¬ęReservas para acciones propias¬Ľ).
  • Que est√©n totalmente desembolsadas.

 

EJEMPLO 3

La sociedad an√≥nima ¬ęANTI, SA¬Ľ posee un capital social formado por 100.000 acciones de 5 u.m. nominales y reservas voluntarias por importe de 180.000 u.m. La Junta General acuerda adquirir el n√ļmero de acciones propias, m√°ximo permitido legalmente, al precio de 6 u.m./acci√≥n.

Se pide:

Registrar contablemente la compra de acciones propias.

Si ¬ęANTI, SA¬Ľ cotiza en Bolsa, el n√ļmero m√°ximo de acciones que podr√° adquirir ser√°:

 

100.000 x 5% = 5.000 acciones

 

El asiento a realizar por la adquisición de las acciones será:

 

Concepto Debe Haber
Acciones propias en situaciones especiales (198) (5.000 acc. x 6 u.m.) 30.000  
Bancos, c/c a la vista (572)   30.000

 

Al tiempo, por la dotación de la reserva de carácter indisponible:

 

Concepto Debe Haber
Reservas voluntarias (117) 30.000  
Reserva para acciones propias (115)   30.000

 

 

Si la adquisici√≥n de las acciones propias hubiera infringido alguno de los tres requisitos iniciales, la sociedad deber√≠a vender su autocartera o reducir capital social en el plazo de un a√Īo. La inobservancia del cuarto requisito producir√≠a la nulidad de la operaci√≥n.

 

EJEMPLO 4

¬ęANTI, SA¬Ľ infringi√≥ los t√©rminos convenidos en la Junta General para la compra de las acciones propias. Ante esta situaci√≥n, opta por:

  • Caso 1. Reducir capital social.
  • Caso 2. Vender las acciones adquiridas, operaci√≥n que se lleva a cabo a un precio de 7 u.m./acci√≥n.

Se pide:

A la vista de los hechos descritos, efectuar las anotaciones contables que procedan.

Caso 1

Por la reducción de capital:

 

Concepto Debe Haber
Capital Social (100) (5.000 acc. x 5 u.m.) 25.000  
Reservas voluntarias (117) (5.000 x 1) 5.000  
Acciones propias en situaciones especiales (198) (5.000 x 6)   30.000

 

Y por la disponibilidad de la reserva para acciones propias:

 

Concepto Debe Haber
Reservas para acciones propias (115) 30.000  
Reservas voluntarias (117)   30.000

 

Caso 2

Por la venta de las acciones propias:

 

Concepto Debe Haber
Banco, c/c a la vista (572) (5.000 x 7) 35.000  
Acciones propias en situaciones especiales (198) (5.000 x 6)   30.000
Beneficios por operaciones con acciones propias (774) (5.000 x 1)   5.000

 

En el caso de haberse originado p√©rdidas, se habr√≠a cargado por el importe de las mismas la cuenta 674, ¬ęP√©rdidas por operaciones con acciones y obligaciones propias¬Ľ.

Por la disponibilidad de la reserva para acciones propias, al no existir autocartera:

 

Concepto Debe Haber
Reservas para acciones propias (115) 30.000  
Reservas voluntarias (117)   30.000

 

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